Chủ động nới room, giảm lãi vay: Ngân hàng chạy nước rút tín dụng cuối năm

Ngay từ đầu năm 2025, Ngân hàng Nhà nước đã giao chỉ tiêu tăng trưởng tín dụng cho toàn hệ thống ở mức khoảng 16%. Đây là năm thứ hai liên tiếp Ngân hàng Nhà nước giao hạn mức tín dụng ngay từ đầu năm, thể hiện định hướng điều hành chủ động, linh hoạt nhằm hỗ trợ phục hồi kinh tế trong bối cảnh nhiều khó khăn còn hiện hữu.

Chính sách này đã bước đầu phát huy hiệu quả khi tín dụng trong nửa đầu năm 2025 ghi nhận mức tăng trưởng mạnh mẽ, tạo nền tảng tích cực cho giai đoạn cuối năm - thời điểm cao điểm về nhu cầu vốn.

Tín dụng tăng tốc, nới room linh hoạt

Tính đến cuối tháng 7/2025, dư nợ tín dụng toàn hệ thống đã tăng khoảng 9,64% so với cuối năm 2024, tương đương hơn 17,2 triệu tỷ đồng. So với cùng kỳ 2024, mức tăng đạt 19,3%, phản ánh diễn biến khởi sắc rõ rệt trong hoạt động cấp tín dụng.

Trước tốc độ này, ngày 31/7, Ngân hàng Nhà nước đã chủ động nới thêm hạn mức tín dụng cho một số tổ chức tín dụng có năng lực tài chính lành mạnh, hệ số an toàn vốn cao. Đáng chú ý, lần nới room này không yêu cầu các ngân hàng phải gửi đề xuất như trước, mà được thực hiện tự động, minh bạch, trên cơ sở phân tích dữ liệu nội tại của từng ngân hàng.

Đây được xem là điểm mới trong điều hành tín dụng năm nay – cho phép “chuyển room” linh hoạt từ ngân hàng chưa dùng hết sang ngân hàng có khả năng mở rộng cho vay, góp phần tăng hiệu quả phân bổ vốn cho nền kinh tế.

Theo Ngân hàng Nhà nước, việc điều chỉnh chỉ tiêu tín dụng lần này cũng nhằm thực hiện chỉ đạo của Chính phủ, Thủ tướng về điều hành chính sách tiền tệ linh hoạt, hiệu quả, kịp thời và tránh dồn tín dụng vào cuối năm.

Bên cạnh việc nới room, Ngân hàng Nhà nước yêu cầu các ngân hàng tập trung tín dụng vào các lĩnh vực ưu tiên như sản xuất-kinh doanh, xuất khẩu, nông nghiệp-nông thôn, doanh nghiệp nhỏ và vừa, công nghệ cao, công nghiệp hỗ trợ...

Ngược lại, các lĩnh vực tiềm ẩn rủi ro như bất động sản cao cấp, đầu tư trái phiếu doanh nghiệp không tài sản đảm bảo, hay hoạt động đầu cơ tài chính tiếp tục bị kiểm soát chặt.

Song song, Ngân hàng Nhà nước cũng chỉ đạo các ngân hàng thương mại giữ ổn định mặt bằng lãi suất huy động, tiết giảm chi phí hoạt động, từ đó tạo dư địa giảm lãi suất cho vay giúp doanh nghiệp và người dân dễ tiếp cận vốn hơn trong bối cảnh chi phí đầu vào còn nhiều áp lực.

Ông Phạm Chí Quang – Vụ trưởng Vụ Chính sách tiền tệ cho biết: “Tăng trưởng tín dụng cần đi kèm với chất lượng. Ngân hàng Nhà nước sẽ theo sát tình hình nợ xấu, yêu cầu các tổ chức tín dụng trích lập dự phòng đầy đủ và thực hiện phân loại nợ đúng quy định, nhằm bảo đảm an toàn hệ thống.”

Ghi nhận tại các ngân hàng thương mại lớn như Vietcombank, BIDV, VietinBank, Agribank… cho thấy, tín dụng đã tăng từ 7%-10% trong 7 tháng qua. Các nhà băng này đều cho biết đang ưu tiên nguồn vốn cho sản xuất-kinh doanh và các lĩnh vực theo định hướng của Ngân hàng Nhà nước.

Đại diện Vietcombank cho biết ngân hàng đã chuẩn bị sẵn các gói vay ưu đãi cho doanh nghiệp xuất khẩu, công nghiệp chế biến, năng lượng tái tạo... với lãi suất hợp lý, đồng hành cùng doanh nghiệp vượt khó.

Trong khi đó, các ngân hàng cổ phần như TPBank, MB, Techcombank… cũng đang tích cực triển khai nhiều chương trình vay linh hoạt dành cho hộ kinh doanh, khách hàng trẻ và doanh nghiệp vừa và nhỏ.

Ông Nguyễn Việt Anh - Phó Tổng Giám đốc TPBank cho biết: “Chúng tôi chủ động tối ưu chi phí, đẩy mạnh chuyển đổi số và tự động hóa quy trình tín dụng nhằm giảm lãi suất đầu ra. Đồng thời, TPBank áp dụng các mô hình chấm điểm tín dụng hiện đại như A-score, B-score giúp quản trị rủi ro tốt hơn nhưng vẫn linh hoạt hỗ trợ khách hàng”.

Bên cạnh đó, TPBank cũng tái cơ cấu danh mục huy động - cho vay, tăng tỷ trọng CASA (nguồn vốn chi phí thấp), từ đó duy trì lãi suất cạnh tranh. Trên cơ sở này, ngân hàng triển khai các gói vay ưu đãi cho nhóm khách hàng thiết yếu như doanh nghiệp nhỏ, người mua nhà ở xã hội, người dưới 35 tuổi, hay hộ kinh doanh cần phục hồi sản xuất.

Tín hiệu tích cực cho mục tiêu tăng trưởng 16%

Với tốc độ tăng hiện tại, nhiều tổ chức phân tích kỳ vọng mục tiêu tăng trưởng tín dụng 16% cho cả năm 2025 là hoàn toàn khả thi, thậm chí có thể đạt mức 17%-18% nếu các động lực tăng trưởng tiếp tục được duy trì.

Theo báo cáo mới nhất từ Công ty Chứng khoán MB (MBS), hoạt động cho vay trong nửa cuối năm sẽ được thúc đẩy bởi 3 yếu tố chính là đẩy mạnh giải ngân đầu tư công; Nghị quyết 68 về nâng cao vai trò kinh tế tư nhân và khả năng từng bước tiến tới bỏ trần “room tín dụng.”

Phó Giáo sư - Tiến sỹ Hữu Huân (Trường Đại học Kinh tế Thành phố Hồ Chí Minh) nhận định, nhu cầu vay vốn thường tăng mạnh trong nửa cuối năm, đây là giai đoạn cao điểm kinh doanh, đặc biệt là trong bối cảnh lạm phát thấp, tỷ giá ổn định và dòng tiền được khơi thông từ các gói hỗ trợ.

Cùng quan điểm, Tiến sỹ Nguyễn Trí Hiếu - chuyên gia tài chính ngân hàng cho rằng, chính sách giao chỉ tiêu sớm và linh hoạt năm nay giúp các ngân hàng chủ động hơn trong kế hoạch kinh doanh, giảm hiện tượng “dồn tín dụng” vào quý 4 như các năm trước.

“Tuy nhiên, cần hết sức lưu ý rủi ro chất lượng tín dụng, nhất là tại các phân khúc đang gặp khó như bất động sản. Tăng trưởng tín dụng cần đi cùng với thẩm định chặt chẽ và khả năng trả nợ cao của khách hàng,” ông Hiếu nhấn mạnh.

Tiến sỹ Cấn Văn Lực - thành viên Hội đồng Tư vấn chính sách tài chính tiền tệ Quốc gia cũng cho rằng, dư địa tăng trưởng tín dụng vẫn còn rộng.

“Khi CPI dưới 4%, tỷ giá ổn định và chính sách tiền tệ linh hoạt, các ngân hàng có thể tăng cho vay mà không gây áp lực lên mặt bằng lãi suất. Tuy nhiên, phải song hành cùng cải cách quy trình cho vay, đẩy mạnh số hóa và giảm thủ tục để tăng hiệu quả,” ông Lực nói thêm.

Bên cạnh triển vọng tích cực, một số dấu hiệu cảnh báo rủi ro vẫn tồn tại, đặc biệt liên quan đến nợ xấu.

Theo số liệu từ Ngân hàng Nhà nước, tỷ lệ nợ xấu nội bảng toàn hệ thống hiện dưới 2%, song nợ nhóm 2 (nợ cần chú ý) có xu hướng tăng tại một số ngân hàng, đặc biệt ở phân khúc vay tiêu dùng và bất động sản. Đây là tín hiệu cần theo dõi sát để tránh phát sinh rủi ro hệ thống trong nửa cuối năm.

Lãnh đạo Ngân hàng Nhà nước khẳng định sẽ tiếp tục giám sát chặt chẽ tình hình nợ xấu, yêu cầu các tổ chức tín dụng nâng cao quản trị rủi ro, tuân thủ chuẩn Basel II/III, đồng thời đẩy nhanh xử lý nợ để giữ vững ổn định tài chính.

Các chuyên gia nhấn mạnh, nếu tiếp tục giữ vững đà tăng, cùng với cải cách quy trình, giảm lãi suất hợp lý và kiểm soát rủi ro hiệu quả, mục tiêu 16% không những đạt được mà còn mở ra cơ hội tái định hình chính sách tín dụng trung dài hạn, hướng tới sự phát triển bền vững hơn cho cả ngành ngân hàng lẫn nền kinh tế./.